如何计算远期汇率

对于公司而言，在未来某个时间点推迟付款的交易并不罕见。小型企业和大型企业都进行交易，其中付款必须等到合同完全执行，特定时间段过去或满足某些条件。如果交易还需要交换货币 - 如同进口或出口货物一样 - 那么在未来的某个时刻也必须就公平汇率达成协议。这被称为远期合同;通过将通胀预期与货币时间价值相结合来确定远期汇率。

信用：Jupiterimages / Pixland / Getty Images

计算远期汇率

步

确定要交换的两种货币的现货价格。在确定现货价格时，确保基础货币是分母，并且等于1。分子将是相当于一个基本货币单位的外币金额。现货货币价格可以在大多数全方位服务的金融网站上找到。

例如，假设您的基础货币是美元（USD），而外币是Freedonian磅（FDP）。您目前获得3美元的Freedonian磅，因此美元对FDP的现货价格为3。

步

查找使用基础货币的国家/地区的利率。利率用于计算基准国家的货币时间价值和通货膨胀预期。利率可以在该国中央银行的网站上找到。假设美国的适用利率为5％。表示为小数时为0.05或0.05。

步

查找使用外币的国家/地区的利率。这说明了外国货币的时间价值和通货膨胀预期。比如弗里多尼亚的利率为10％。当以小数表示时为0.1或0.1。

步

将数字插入远期汇率公式，“n”为付款前的年数：

远期汇率=（现货价格）*（（1 +外国利率）/（1 +基准利率））^ n

在示例中：

远期汇率= 3 *（1.1 / 1.05）^ 1 = 3.14 FDP = 1美元。在一年内，3.14 Freedonian磅将等于1美元